Башенный рынок ускорился

В ходе исследования были собраны, систематизированы и проанализированы объем разрозненные сведения, такие, как: отчетность, корпоративные презентации для инвесторов и прессы российских операторов; данные регулирующих органов относительно ввода в эксплуатацию базовых станций сотовой связи различного стандарта; заявления и выступления на профессиональных форумах других участников рынка (компаний "Русские Башни", "Вертикаль" , "Сервис-Телеком", РТРС); результаты интервью с представителями индустрии; данные зарубежных операторов и авторитетных исследовательских компаний, специализирующихся на изучении метрик инфраструктурного рынка (таких как Ovum и TowerXchange). Аналитики AC&M подсчитали, что к завершению 2019г. года количество башен, мачт и столбов вероятнее всего составит немногим менее 79 тыс. "Таким образом, рост совокупного парка высотных конструкций не только избежал замедления, но напротив продемонстрировал некоторое ускорение в 2019 году", - говорится в отчете. Как и в предыдущие годы, прирост числа высотных конструкций в 2019г. в значительной степени достигнут усилиями независимых башенных компаний – "Русские Башни", "Вертикаль" и "Сервис-Телеком". Из 5 тыс. новых конструкций в 2019 году 2.5 тыс. (т.е. ~50%) приходится на операторов мобильной связи. Остальные высотные конструкции ввели в эксплуатацию независимые инфраструктурные операторы, парк которых расширяется почти на 30% в год. "За последние два года наблюдаются самый интенсивный прирост численности базовых станций во втором десятилетии 21-го века, сравнимый только с коротким по времени эпизодом в истории российского телекома, когда операторы форсированными темпами строили 3G. Более половины этих новых станций вводится в строй не для того, чтобы расширить пятно покрытия, а для того, чтобы обеспечить адекватную ёмкость сети в условиях беспрецедентного роста трафика (сгущение сети продолжится в 2020 г.). Во-вторых, в России постепенно начинается процесс переноса базовых станций с чердачных помещений под крышами зданий на элементы уличной мебели и опоры двойного назначения. Россия, по-прежнему, отличается чрезвычайно высокой долей roof-top размещений в общей массе сайтов – наследие прошлого, от которого сложно отказаться быстро. Тем не менее, процесс "миграции" сайтов с крыш ближе к тротуару и проезжей части уже начался в крупных городах. Весьма показательно в этой связи то обстоятельство, что у независимых инфраструктурных операторов 55% вновь введенных в строй отдельно стоящих высотных конструкций для размещения базовых станций имело место в Московской лицензионной зоне. Между МТС и "МегаФоном" сохраняется паритет по размеру парка собственных высотных конструкций. Число башен в портфелях МТС и МегаФона практически не изменилось в 2019 году. Немного отстаёт от лидеров "ВымпелКом". Лидер по размеру парка среди независимых компаний – "Русские Башни" в 2019 г. добавят к своему парку не менее 1100 конструкций; около 650 введет в строй "Вертикаль" и еще 750-800 – Сервис-Телеком. Нельзя игнорировать и тот факт, что беспрецедентные темпы строительства собственных башен, столбов и мачт продемонстрировал Tele2. В абсолютном выражении специалистам оператора удалось построить за год больше башен, чем какомулибо другому участнику рынка. До последнего времени конфигурация пятна покрытия всё еще являлась существенным фактором в противостоянии операторов "большой Тройки" и Tele2, что заставляло активно растущую сеть Tele2 искать собственные способы размещения базовых станций, а не надеяться исключительно на аренду уже существующих конструкций", - описано в отчете. Рынок платных услуг по предоставлению в аренду мест на башнях, мачтах и столбах в 2019 году в России составит примерно 6 млрд. рублей в год (не считая бартера). При этом средняя ставка аренды остаётся практически неизменной, а весь рост достигается за счёт ввода в строй новых объектов при сохранении среднего по портфелю показателя tenancy ratio. AC&M ожидает возведение и ввод в эксплуатацию не менее 4 тыс. новых объектов ежегодно в 2020 и 2021 гг. (главным образом опоры двойного назначения в Москве). По оценкам компании, более половины от нового парка будет приходиться на независимые инфраструктурные компании. Общий парк независимых компаний достигнет 15 тыс. объектов или вплотную приблизится к этой отметке. Только за счет физического расширения парка независимые инфраструктурные компании будут обеспечивать совокупную дополнительную выручку в 600-700 млн. рублей при сохранении средней арендной ставки на уровне 27 тыс. руб. и первоначальной tenancy ratio на уровне 1,5 арендаторов на башню. Аналитики AC&M считают важным отметить, что любое слияние между независимыми инфраструктурными компаниями в 2020, не говоря уже о приобретении портфеля "Первой Башенной Компании" у "МегаФона", приведёт к образованию второго по размеру независимого оператора башенных активов в Европе после Cellnex. "Логическим продолжением такого рода консолидации был бы выход объединённой инфраструктурной компании на фондовый рынок", - полагают они. Представитель Tele2 Дарья Колесникова сказал корреспонденту ComNews, что отчет AC&M подчеркивает, что высокая динамика темпов строительства башен обусловлена в том числе активизацией техразвития мобильных операторов – главным образом, как говорят эксперты, Tele2. "Мы согласны с тезисом об ускорении динамики строительства башенной инфраструктуры, при этом стоит учитывать, что вклад операторов в строительство башенной инфраструктуры неравномерен. Согласно отчету, Tele2 обошла конкурентам и по темпам строительства, и по абсолютному числу нововозведенных объектов. Оператор за год установил больше башен, чем кто-либо из игроков. С 2017 г. количество высотных сооружений Tele2 выросло на 2 тыс., в то время как у других операторов оно либо осталось почти неизменным, либо увеличилось на 1 тыс. Высокая динамика развития башенной инфраструктуры в России обусловлена необходимостью расширять емкость сети в связи с ростом трафика, который, по нашим оценкам, в целом по рынку за девять месяцев 2019 года увеличился более чем на 50% год к году. Tele2 действительно отмечает стремительную цифровизацию своей абонентской базы и стабильный рост потребления интернет-услуг клиентами. По итогам третьего квартала 2019 г. количество активных пользователей мобильного интернета Tele2 выросло на 47,4% год к году. Эти факторы наряду с подготовкой к развертыванию сетей 5G побуждают Tele2 к активному строительству башен. В следующем году Tele2 планирует сохранить высокие темпы строительства и увеличить инвестиции в развитие технической инфраструктуры на 30%", - прокомментировала Дарья Колесникова. Представитель пресс-службы "МегаФона" сказал корреспонденту ComNews, что, когда возникает необходимость строительства базовой станции в новой локации, оператор всегда взвешивает капитальные затраты на строительство собственного объекта и возможность аренды уже существующей площадки, например, построенной сторонней инфраструктурой компанией. "Учитывая, что расширение покрытия сетей операторов продолжается, существует спрос, в том числе, и на предложения независимых игроков", - добавил он. "Стремительно растущий спрос мобильных пользователей на беспроводной доступ к высокоскоростному интернет ставит перед мобильными операторами непростую задачу по быстрому и эффективному развитию своих сетей в городской и транспортной среде, как с точки зрения увеличения пятна бесшовного покрытия, так и в контексте роста плотности / емкости сети. Решить эту задачу быстро, в нужном масштабе, с учетом множества особенностей (природных, архитектурных, административных и т. п.) городов РФ под силу только специализированным инфраструктурным компаниям. Неудивительно, что "Русские Башни" завершают 2019 г. с очередными рекордными показателями, - рассказал корреспонденту ComNews президент группы компаний "Русские Башни" Александр Чуб, - Борьба за внимание и за кошелек мобильных пользователей в разгаре и будет только нарастать. Кроме традиционных мобильных операторов на авансцену уже вышли розничные банки (Сбер, Тинькофф), а также Яндекс, Google, Facebook etc., располагая сопоставимыми данными о клиентах и схожими инструментами для их анализа. В этом случае скорость формирования предложения и скорость его доставки мобильному клиенту становится главным преимуществом. Рынок платных услуг по предоставлению в аренду мест на башнях, мачтах и столбах интересный, динамичный и очень сложный. Факторов, определяющих успех или неудачу гораздо больше, чем видится на поверхности. Мнение независимых аналитиков о нем мы всегда изучаем и принимаем во внимание. С логикой о растущей роли независимых инфраструктурных компаний согласны. Мы обязательно изучим прогноз АС&М. Свои численные прогнозы мы не публикуем. показатель tenancy ratio будет расти в ближайшие годы - это неизбежно. Стремительный рост трафика требует повышения плотности сетей операторов, что повысит востребованность уже существующей инфраструктуры независимых игроков. Рынок вплотную подошёл к этапу консолидационного развития. На уровне объединения небольших активов процесс идёт своим чередом, Русские Башни принимают в нем активное участие. Мы также рассчитываем, что мобильные операторы в РФ воспользуются опытом своих зарубежных коллег по выделению и продаже объектов пассивной инфраструктуры профессиональным компаниям. С одной стороны это позволит гарантировать доступ к инфраструктуре высоко качества всем участникам рынка беспроводной передачи данных, с другой - предоставит возможность операторам сконцентрироваться на главном: индивидуально -ориентированным предложениям для мобильных пользователей (big data - основа этого процесса) и управление доступом к частотам". Ссылка на источник